Sem diagnóstico de bancabilidade, captar recursos é como pilotar no escuro.
- Scudieri
- 17 de set.
- 3 min de leitura
Atualizado: há 23 horas
Quando uma empresa busca captar recursos no mercado — seja por meio de bancos, fundos de investimento ou instrumentos do mercado de capitais — a primeira análise feita pelo investidor ou credor não é sobre o potencial de crescimento, mas sobre risco e previsibilidade. É isso que chamamos de bancabilidade: a capacidade da empresa de inspirar confiança e atender aos critérios exigidos pelas instituições financeiras e investidores profissionais.
O problema é que a maioria das empresas ignora essa etapa fundamental. Entram em negociações sem um diagnóstico prévio, acreditando que apenas o faturamento elevado ou a força da marca bastam. O resultado? Negativas sucessivas, condições financeiras desfavoráveis e, muitas vezes, a perda da oportunidade estratégica.
Por que a bancabilidade é decisiva?
O conceito de bancabilidade vai além do balanço. Envolve governança, gestão de riscos, indicadores financeiros consistentes, compliance e previsibilidade operacional. Empresas que não possuem esses elementos estruturados transmitem sinais de fragilidade, mesmo quando têm potencial de crescimento.
Na prática, o mercado é rigoroso:
Bancos e fundos querem clareza sobre fluxo de caixa, endividamento e garantias.
Investidores de Private Equity ou Venture Capital analisam governança, escalabilidade e mitigação de riscos jurídicos e tributários.
Gestores de fundos estruturados avaliam compliance regulatório e aderência a normas contábeis e financeiras.
Sem um diagnóstico, a empresa não sabe onde está falhando, nem como corrigir os pontos críticos que reduzem sua atratividade para captação.
O modelo Scudieri: Health Check de Bancabilidade
Na Scudieri & Associados, desenvolvemos um diagnóstico inicial de bancabilidade que atua como um raio X estratégico antes da empresa ir ao mercado. Nossa metodologia avalia, de forma objetiva e profunda, se a companhia está preparada para captar recursos — e indica os ajustes necessários para fortalecer essa percepção junto a bancos, fundos e investidores institucionais.
Esse diagnóstico envolve:
✔ Análise de indicadores financeiros críticos (EBITDA, endividamento, estrutura de capital, fluxo de caixa).
✔ Revisão da governança corporativa e do compliance regulatório, identificando gaps que possam impactar a due diligence.
✔ Mapeamento de riscos societários, tributários e jurídicos que podem inviabilizar ou encarecer a captação.
✔ Avaliação de performance operacional e previsibilidade, essenciais para aumentar a confiança dos credores.
✔ Definição de um plano estratégico para corrigir pontos fracos antes do contato com o mercado.
Por que isso muda o jogo?
Com esse health check, a empresa ganha:
Clareza sobre sua real capacidade de captação.
Previsibilidade para negociar melhores condições.
Credibilidade junto a instituições financeiras e fundos.
Redução do risco de negativas e perda de oportunidades.
Empresas que se preparam com antecedência reduzem o custo do capital, ampliam o leque de fontes de recursos e aceleram o processo de negociação.
A decisão é simples: agir antes ou pagar caro depois
Ignorar o diagnóstico é como pilotar no escuro: você pode até chegar ao destino, mas o risco de colidir é enorme. Um processo robusto de captação começa com método, governança e informação clara.
Na Scudieri & Associados, nossa missão é transformar essa preparação em vantagem competitiva. Se sua empresa busca captar recursos acima de R$ 20 milhões, fale conosco. Vamos avaliar sua bancabilidade, propor os ajustes necessários e conduzir o processo com estratégia e segurança.
